Το τίμημα εξαγοράς του 70,03% της HSBC Μάλτας από την CrediaBank ανέρχεται στα 200 εκατ. ευρώ. To τίμημα αντιστοιχεί σε 0,48 φορές επί των Ενσώματων Ιδίων Κεφαλαίων (0,48x P/TBV – πολλαπλάσιο Τιμής προς Ενσώματης Λογιστικής Αξίας Ιδίων Κεφαλαίων), με ημερομηνία αναφοράς το 1ο εξάμηνο του 2025.

Ελένη Βρεττού: Διακρίνουμε σημαντικές ευκαιρίες δημιουργίας υπεραξίας

«Είμαστε ενθουσιασμένοι με την προοπτική να εντάξουμε την HSBC Malta στην οικογένεια της CrediaBank και να συνεργαστούμε με την αποδεδειγμένα ικανή διοικητική ομάδα της όπως και ολόκληρο το στελεχιακό δυναμικό της Τράπεζας για να προσφέρουμε σημαντική υπεραξία στους πελάτες μας και όλους τους φορείς της CrediaBank και της HSBC Malta. Διακρίνουμε σημαντικές ευκαιρίες δημιουργίας υπεραξίας, χάρη στις προοπτικές της οικονομίας της Μάλτας και με γνώμονα την αξιοποίηση των βέλτιστων πρακτικών των δύο πιστωτικών ιδρυμάτων στους τομείς της λιανικής τραπεζικής, της διαχείρισης περιουσίας, των ασφαλειών, αλλά και της εμπορικής και εταιρικής τραπεζικής» δήλωσε η διευθύνουσα σύμβουλος της CrediaBank Eλένη Βρεττού.

Πηγές CrediaBank: O 5ος τραπεζικός πυλώνας βγαίνει εκτός συνόρων

O 5ος τραπεζικός πυλώνας βγαίνει εκτός συνόρων, υπογραμμίζουν πηγές της τράπεζας, και υπενθυμίζουν ότι κάποτε η Attica Bank ήταν ο πιο αδύναμος κρίκος του τραπεζικού συστήματος, με κύρια χαρακτηριστικά τις επισφάλειες, τα κόκκινα δάνεια, τα αρνητικά ίδια κεφάλαια και το αβέβαιο μέλλον.

Όμως, δύο χρόνια μετά την είσοδο της Thrivest Holdings των κ. Αλέξανδρου Εξάρχου, Δημήτρη Μπάκου και Γιάννη Καϋμενάκη στον τραπεζικό χώρο, η εικόνα είναι ολοκληρωτικά διαφορετική.

Η Credia Bank -η εταιρική συνέχεια της ενοποίησης της Attica Bank, της τέως Παγκρήτιας Τράπεζας και της Συνεταιριστικής Τράπεζας Σερρών- μετά την εξυγίανσή της όχι μόνο αναπτύσσεται δυναμικά και διεκδικεί έμπρακτα τον ρόλο του 5ου τραπεζικού πυλώνα, αλλά μέσα από την εξαγορά του 70% της HSBC Μάλτας, για το ποσό των 200 εκατ. ευρώ, αποκτά διεθνές αποτύπωμα και πολλαπλάσια μεγέθη, δικαιώνοντας την επιχειρηματική τριανδρία για την παράτολμη επιλογή της να εισέλθει πριν από δύο χρόνια στις χρεοκοπημένες τότε μικρές τράπεζες.

Κάποτε η Attica Bank ήταν ο πιο αδύναμος κρίκος του τραπεζικού συστήματος. Όμως, δύο χρόνια μετά την είσοδο της Thrivest Holdings των κ. Αλέξανδρου Εξάρχου, Δημήτρη Μπάκου και Γιάννη Καϋμενάκη στο τραπεζικό χώρο, η εικόνα είναι ολοκληρωτικά διαφορετική.

Μεγάλος κερδισμένος το ελληνικό κράτος

Μεγάλος κερδισμένος των ζυμώσεων αυτών -και, μάλιστα, για πρώτη φορά στην ιστορία του- είναι το ελληνικό κράτος, το οποίο μέσα από το τέως Ταμείο Χρηματοπιστωτικής Σταθερότητας (ΤΧΣ) είχε επενδύσει αποφασιστικά στην εξυγίανση του 5ου τραπεζικού πυλώνα και σήμερα με τη συγκεκριμένη εξαγορά όχι μόνο ανακτά το κόστος της επένδυσης, αλλά παρουσιάζει και κέρδος, δικαιώνοντας και μία επιλογή της κυβέρνησης του κ. Κ. Μητσοτάκη να στηρίξει το συγκεκριμένο εγχείρημα.

Μάλιστα, ενώ το αρχικό πλάνο προέβλεπε την ανάκτηση των κεφαλαίων του τέως ΤΧΣ σε 10 έτη, αυτό θα μπορεί πλέον να επιτευχθεί σε μόλις έναν χρόνο μετά την επένδυσή του για την εξυγίανση της πρώην Τράπεζας Αττικής.

Όλα αυτά ήταν αποτέλεσμα της αποφασιστικής στρατηγικής του Αλέξανδρου Εξάρχου από την πλευρά της Thrivest, και της υποδειγματικής εκτέλεσης από την επικεφαλής της Credia Bank, Ελένη Βρεττού, η οποία από κοινού με την ομάδα της ηγήθηκε με ταχύτατους ρυθμούς μίας διόλου εύκολης ή αυτονόητης διασυνοριακής διαπραγμάτευσης.

Πώς έκλεισε η συμφωνία

Το deal της εξαγοράς της HSBC Μάλτας χαρακτηρίστηκε από την εξαιρετικά υψηλή ταχύτητα με την οποία έγιναν οι διαπραγματεύσεις σε Μάλτα και Λονδίνο, αντίστοιχα, στην επιτάχυνση των οποίων έπαιξε ρόλο και η πίεση που άσκησε η πλευρά της CrediaBank στην HSBC ώστε η συμφωνία να κλείσει γρήγορα.

Οι συζητήσεις τελικώς ευοδώθηκαν μέσα σε έναν μήνα και ολοκληρώθηκαν σήμερα με την επισφράγιση της συμφωνίας, η οποία φέρνει αμοιβαία οφέλη για όλες τις πλευρές και έχει ως άμεσο χαρακτηριστικό τον διπλασιασμό της αξίας της CrediaBank, δικαιώνοντας τους μετόχους της.

Όπως έχει επισημάνει ο Partner της Thrivest, Αλέξανδρος Εξάρχου, η εξαγορά της HSBC Μάλτας θα διπλασιάσει σχεδόν τη λογιστική αξία της CrediaBank από περίπου 750 εκατ. ευρώ σε πάνω από 1,3 δισ. ευρώ.

Η HSBC Μάλτας είναι η δεύτερη μεγαλύτερη τράπεζα της χώρας, διαθέτει υψηλή ρευστότητα και καταθέσεις, με ενεργητικό ύψους περίπου 5 δισ. ευρώ, μερίδιο αγοράς της τάξης του 20% και καθαρά κέρδη €90 εκατ. ευρώ (2024).

Με την απόκτησή της, η CrediaBank θα δει το ενεργητικό της να διπλασιάζεται, το χαρτοφυλάκιο δανείων να αυξάνεται σημαντικά και το αποτύπωμά της να διευρύνεται αποφασιστικά.

Έτσι, η διεθνοποίηση γίνεται το επόμενο βήμα του αναπτυξιακού σχεδίου της τράπεζας, η οποία μέσα σε δύο χρόνια κατάφερε να τριπλασιάσει τα μεγέθη της και από περίπου €80 εκατ. οργανικές επαναλαμβανόμενες ζημίες, έφτασε να έχει κέρδη περίπου €44 εκατ., ικανά μερίδια στην πιστωτική επέκταση, μηδενικό αναβαλλόμενο φόρο και φιλόδοξα σχέδια για το αύριο, με στόχευση στις Μικρομεσαίες Επιχειρήσεις της χώρας -τη ραχοκοκαλιά της οικονομίας-, την ανάπτυξη και τη δημιουργία αξίας.

Για το τραπεζικό σύστημα, διότι με την ενίσχυση του πέμπτου πυλώνα ενισχύεται ο ανταγωνισμός.

Για το Ελληνικό Δημόσιο, διότι με την άνοδο της τιμής της μετοχής της τράπεζας, η συμμετοχή του έχει εξασφαλιστεί πλήρως. Σε περίπτωση, δηλαδή, που το Δημόσιο αποφάσιζε, θεωρητικά, να πουλήσει, θα έπαιρνε πίσω παραπάνω από το σύνολο των χρημάτων που είχε βάλει.

Την ίδια στιγμή, λοιπόν, είναι και μια δικαίωση για την κυβέρνηση του Κυριάκου Μητσοτάκη η οποία στήριξε την προσπάθεια διάσωσης της Τράπεζας Αττικής.

Ήμουν αρμόδιος Υπουργός όταν φέραμε νομοσχέδιο για την υπέρβαση των ζητημάτων που αντιμετώπιζε η Τράπεζα και θυμάμαι τις έντονες αντιδράσεις από την αντιπολίτευση.

Τα αποτελέσματα μέχρι τώρα δείχνουν καθαρά ότι έχουμε κάθε λόγο να είμαστε αισιόδοξοι για το μέλλον!», σημειώνει κλείνοντας.

Συζητώντας με τους δημοσιογράφους του ΟΤ, Χρήστο Κολώνα και Αθανασία Ακρίβου, ο κ. Εξάρχου έδωσε έμφαση στη σημασία που έχουν η εξαγορά της HSBC Μάλτας για την Credia Bank και ο διπλασιασμός του μεγέθους της.

Η Credia Bank

«Είμαι εξαιρετικά ευτυχής με τη συναλλαγή με την HSBC Μάλτας, καθώς με την οριστικοποίηση της συμφωνία στις 15 Σεπτεμβρίου και την ολοκλήρωση γύρω στις 20 του μήνα, η Credia θα διπλασιάσει το μέγεθός της. Διπλασιάζουμε το book value της τράπεζας. Η κεφαλαιοποίησή της στα θεωρείται ήδη πολλή μεγάλη οπότε το γεγονός ότι χωρίς επιπλέον κεφάλαια από τους μετόχους, καταφέρνει να αποκτήσει τη δεύτερη μεγαλύτερη τράπεζα της Μάλτας, είναι επίτευγμα», τόνισε ο κ. Εξάρχου.

«Κι αυτό έχει άμεση σχέση με την προοπτική. Εάν το ΤΧΣ αποφασίσει να αποεπενδύσει -που δεν αφορά μόνο τη συμμετοχή του τώρα αλλά από την αρχή στην Αττική, συνολικά 36%-, το αποτέλεσμα για το ελληνικό δημόσιο θα είναι κερδοφόρο. Και αυτή θα είναι η πρώτη όπου το ΤΧΣ θα βγει κερδισμένο από μια τράπεζα ελληνική. Κι αυτό με κάνει περήφανο», σημείωσε ο κ. Εξάρχου, αναφερόμενος στη λαμπρή δουλειά που κάνει η διοίκηση της τράπεζας.

«Αυτή είναι και η στρατηγική της Credia εξάλλου. Να είναι η τράπεζα χωρίς ραντεβού και να δώσει δώσει δάνεια σε όσους δεν μπορούν ακόμη. Κατήργησε τις προμήθειες πρώτη, ενώ για να πάει κάποιος σε ένα κατάστημα της τράπεζας, απλώς μπαίνει μέσα, λέει το πρόβλημά του και βλέπει τους ανθρώπους να προσπαθούν να βρουν λύση. Σύντομα θα βελτιωθεί και λειτουργική ενοποίηση και το rebranding που θα ολοκληρωθεί το επόμενο χρονικό διάστημα και είμαι σίγουρος ότι και το service στους πελάτες θα είναι πολύ καλύτερο. Σκόπος είναι να μπορεί η Credia να εξυπηρετήσει τη μικρομεσαία επιχείρηση και σε πολύ μεγαλύτερο βαθμό από ότι στο παρελθόν», διευκρίνισε ο κ. Εξάρχου.

Οι στόχοι της Aktor

Ο πρόεδρος και CEO της Aktor σημείωσε πως τα εντυπωσιακά αποτελέσματα του ομίλου βρίσκονται σε συνάρτηση με την απόδοσή του και την ταχύτητα εκτέλεσης των έργων.

«Είμαστε πλέον μια από τις δύο μεγαλύτερες κατασκευαστικές στην Ελλάδα. Έχει αυξηθεί κατά 300 εκατ. ευρώ το μετοχικό κεφάλαιο και έχει καταφέρει να ξυπνήσει το τεχνικό θηρίο που βρισκόταν σε λήθαργο για ένα διάστημα. Όχι μόνο επιτυγχάνουμε τους στόχους αλλά τους υπερβαίνουμε. Αρκεί να δει κανείς πως προσφάτως παραδώσαμε το μέρος του έργου Πάτρα – Πύργος, ενώ προχωράμε την προέκταση του μετρό στη Θεσσαλονίκη προς Καλαμαριά όπου δουλεύουμε τρεις βάρδιες, με στόχο να παραδοθεί το πρώτο τρίμηνο του 2026».

ΑΠΕ και εξαγορές

Ο κ. Εξάρχου ανέφερε πως «ήδη έχουμε 350 MW σε ΑΠΕ και στόχος να φθάσουμε τα 500 MW μέχρι τέλος τους έτους και μέσα στο πρώτο εξάμηνο του 2026, άλλα 500 MW υπό εκτέλεση».

Σχετικά με τις εξαγορές Aktor Παραχωρήσεις και Prodea, ο επικεφαλής του ομίλου σημείωσε πως «η εξαγορά θα ολοκληρωθεί στις επόμενες λίγες ημέρες, μέχρι τις 20 Σεπτεμβρίου. Η συμφωνία με την Prodea είναι πιο δύσκολη, καθώς αφορά 55 ακίνητα».

Η Ρουμανία και το εξωτερικό

«Στη Ρουμανία ακολουθούμε την ίδια πορεία με αυτή της Ελλάδος, καθώς έχει ανάγκη από μεγάλα έργα υποδομών, όπως σιδηροδρομικό δίκτυο και δρόμους. Εκεί έχουμε ένα ανταγωνιστικό πλεονέκτημα χάρη σε 4 TBM, ενώ πρόθεσή μας είναι να επεκταθούμε και άλλο, καθώς είναι κερδοφόρα η παρουσία μας», εξήγησε ο κ. Εξάρχου.

Ενώ σχετικά με το ενδεχόμενο δραστηριοποίησης και σε άλλες χώρες,ο κ. Εξάρχου αναφέρθηκε ως παράδειγμα στην περίπτωση της Ουκρανίας, όπου «εάν τελειώσει ο πόλεμος με το καλό και δημιουργηθούν οι συνθήκες εκείνες που θα δεν θα κινδυνεύσει τίποτα και κανείς και υπάρξει η ευκαιρία, μπορεί και να δραστηριοποιηθούμε».

ΣΔΙΤ και παραχωρήσεις

«Θεωρώ ότι είναι το μέλλον και αυτό αποτυπώνεται στην προσπάθεια της Aktor. Και είμαι σίγουρος ότι και οι υπόλοιποι στην Ευρώπη θα ακολουθήσουν. Πρέπει τα έργα να παραδίδονται έγκαιρα, άρτια και με κερδοφορία. Και με το σύστημα αυτό, δεν υπάρχουν καθυστερήσεις. Χρηματοδοτούνται από τις τράπεζες, οι οποίες ζητάνε πλήρη κοστολόγηση και προγραμματισμός, οπότε θεωρώ ότι είναι ο καλύτερος με διαφορά τρόπος ότι οι εργολάβοι δεν θα πάνε μέσω καθυστερήσεων να επιτύχουν καλύτερα αποτελέσματα. Τα ΣΔΙΤ και οι παραχωρήσεις εξασφαλίζουν ότι εξασφαλίζουν την ολοκλήρωση των έργων χωρίς θυσίες από τους φορολογούμενους», πρόσθεσε ο κ. Εξάρχου.

Μονόδρομος, ο μετασχηματισμός

Για τον στόχο της διαρκούς και κερδοφόρας ανάπτυξης μίλησε ο κ. Εξάρχου. «Κι αυτό γιατί στις κατασκευές υπάρχουν περίοδοι με μεγάλο ανεκτέλεστο, και άλλες περίοδοι με ελάχιστο όπου τα περιθώρια κέρδους συρρικνώνονται και αναγκάζεσαι να δώσεις μεγάλες εκπτώσεις 35% έως 50% και 60%. Η διαρκής εξέλιξη και ο μετασχηματισμός διασφαλίζει ότι στις δύσκολες περιόδους δεν θα αναγκαστείς να δώσεις μεγάλες εκπτώσεις. Οι ΑΠΕ προσφέρουν σταθερές μελλοντικές ροές, δίνουν σταθερά EBITDA και δημιουργία ασφάλειας. Η διαφοροποίηση είναι το μέλλον και δεν σταματάει αυτή η προσπάθεια. Όποιες σταματήσει, φθίνει. Και για αυτό ξεκινήσαμε το πρόγραμμα υποτροφιών για να δημιουργήσουμε μια εταιρική κουλτούρα που θα δώσει την προοπτική για το μέλλον, ώστε να έρχονται εδώ οι νέοι και να μην πηγαίνουν εκτός», κατέληξε ο κ. Εξάρχου.